Définition - Affacturage

L'affacturage est une technique de financement à court terme par laquelle une entreprise cède ses créances commerciales (factures clients) à un organisme spécialisé, appelé factor ou société d'affacturage, en échange d'un paiement immédiat.

Ce mécanisme, également appelé factoring, permet à l'entreprise d'obtenir rapidement des liquidités sans attendre l'échéance de paiement de ses clients, qui peut aller de 30 à 90 jours, voire davantage. Le factor avance généralement entre 80 % et 95 % du montant des factures cédées, puis reverse le solde une fois le paiement effectivement encaissé auprès du client, déduction faite de sa commission et de ses frais de financement.

L'affacturage offre trois services complémentaires : le financement des créances, la gestion du poste clients (relances, encaissements) et la garantie contre le risque d'impayé lorsque le contrat inclut une assurance-crédit. Il est particulièrement adapté aux entreprises en croissance, aux TPE-PME confrontées à des délais de paiement longs ou aux sociétés souhaitant externaliser la gestion de leurs créances.

Exemple d'affacturage

Une PME industrielle émet chaque mois 200 000 € de factures avec un délai de paiement de 60 jours. En souscrivant un contrat d'affacturage, elle cède ses factures au factor qui lui verse immédiatement 90 % du montant, soit 180 000 €. Le solde de 20 000 € lui est reversé à l'encaissement, après déduction d'une commission de 1,5 %.

À retenir

• L'affacturage consiste à céder ses factures clients à un organisme spécialisé pour obtenir un paiement immédiat.
• Il combine financement, gestion du poste clients et garantie contre les impayés.
• Le factor prélève une commission et des frais de financement sur les montants avancés.
• Il est particulièrement adapté aux entreprises confrontées à des délais de paiement longs.