Définition - Escompte (d'une lettre de change)

L'escompte d'une lettre de change est l'opération par laquelle une banque avance à une entreprise le montant d'un effet de commerce avant son échéance, en échange d'une rémunération.

Lorsqu'une entreprise détient une lettre de change non encore échue, elle peut la céder à sa banque pour obtenir immédiatement des liquidités, sans attendre la date de paiement. La banque verse le montant de l'effet diminué des intérêts (l'escompte) et des commissions, qui correspondent au coût de cette avance pour la période restant à courir. À l'échéance, la banque se fait rembourser par le débiteur (le tiré). L'escompte permet ainsi à l'entreprise de mobiliser ses créances commerciales et d'améliorer sa trésorerie. Si l'effet revient impayé à l'échéance, la banque peut se retourner contre l'entreprise cédante. L'escompte est une technique de financement à court terme courante, proche dans son principe d'autres modes de mobilisation de créances comme l'affacturage.

Exemple d'escompte

Une entreprise détient une lettre de change de 10 000 € à échéance dans 90 jours. Elle l'escompte auprès de sa banque, qui lui verse aussitôt 9 800 € (après déduction de 200 € d'intérêts et frais). À l'échéance, la banque encaisse les 10 000 € auprès du débiteur.

À retenir

• L'escompte d'une lettre de change avance le montant d'un effet avant son échéance.
• La banque verse le montant diminué des intérêts et commissions.
• Elle se fait rembourser par le débiteur à l'échéance, ou par le cédant si l'effet est impayé.
• C'est une technique de financement à court terme mobilisant les créances commerciales.