Définition - Gestion individuelle
Écrit par Arsalain EL KESSIR,
La gestion individuelle est un mode de gestion financière dans lequel un professionnel, généralement une société de gestion ou un conseiller en gestion de patrimoine, administre un portefeuille de valeurs mobilières de manière personnalisée pour le compte d'un seul client.
Elle s'oppose à la gestion collective, où les capitaux de plusieurs investisseurs sont regroupés dans un fonds commun. Dans le cadre de la gestion individuelle, aussi appelée gestion sous mandat ou gestion discrétionnaire, le client confie ses avoirs à un gérant qui prend les décisions d'investissement en son nom, dans le respect des orientations définies dans un mandat signé entre les deux parties. Ce mandat précise les objectifs de rendement, le niveau de risque accepté, les classes d'actifs autorisées et l'horizon d'investissement. Ce mode de gestion est généralement réservé aux patrimoines importants.
Exemple de gestion individuelle
Un investisseur confie 500 000 € à une société de gestion dans le cadre d'un mandat de gestion individuelle équilibrée. Le gérant alloue les actifs entre actions européennes, obligations et fonds immobiliers selon le profil convenu. Il ajuste régulièrement le portefeuille sans avoir à consulter le client pour chaque opération, dans les limites fixées par le mandat.
À retenir
- La gestion individuelle est une gestion personnalisée d'un portefeuille pour le compte d'un seul client.
- Elle est aussi appelée gestion sous mandat ou gestion discrétionnaire.
- Le gérant prend les décisions d'investissement dans le cadre d'un mandat définissant les objectifs et contraintes du client.
- Elle est généralement réservée aux patrimoines importants, par opposition à la gestion collective accessible à tous.
