Définition - Intérêts précomptés

Les intérêts précomptés sont des intérêts déduits du capital emprunté dès le versement des fonds, plutôt que payés à l'échéance ou périodiquement. L'emprunteur reçoit donc un montant net inférieur au nominal du prêt.

Ce mode de calcul est principalement utilisé dans les opérations d'escompte d'effets de commerce et pour certains placements à court terme (bons du Trésor à taux fixe, billets de trésorerie). L'escompte commercial fonctionne sur ce principe : la banque avance le montant de l'effet, déduction faite des intérêts calculés sur la durée restant à courir.

Les intérêts précomptés se distinguent des intérêts postcomptés, qui sont versés à l'échéance ou en fin de période. À taux nominal égal, les intérêts précomptés représentent un coût réel supérieur pour l'emprunteur, car les intérêts sont calculés sur le nominal alors que le capital effectivement reçu est moindre.

Exemple d'intérêts précomptés

Un effet de commerce de 10 000 euros est escompté à 6 % pour une durée de 90 jours. Les intérêts précomptés sont de 147,95 euros (10 000 x 6 % x 90/365). L'entreprise reçoit 9 852,05 euros. Le taux effectif réel est légèrement supérieur à 6 %.

À retenir

• Les intérêts précomptés sont déduits du capital dès le versement des fonds.
• Ils sont utilisés dans l'escompte et certains placements à court terme.
• À taux nominal égal, ils représentent un coût réel supérieur aux intérêts postcomptés.