Définition - Solvable

Une personne ou une entreprise est solvable lorsqu'elle dispose d'un patrimoine (actifs) suffisant pour faire face à l'ensemble de ses dettes et engagements financiers. La solvabilité se distingue de la liquidité, qui mesure la capacité à honorer ses obligations de paiement à court terme.

La solvabilité s'apprécie en comparant le total des actifs au total des dettes. Un actif net positif (actifs supérieurs aux dettes) traduit une situation solvable. Pour un particulier, la solvabilité est évaluée par la banque lors de l'octroi d'un crédit : revenus stables, taux d'endettement inférieur à 35 %, absence d'inscription au FICP et patrimoine suffisant.

Pour les banques, la solvabilité est encadrée par la réglementation Bâle III, qui impose des ratios de fonds propres minimaux (ratio CET1 de 4,5 %, ratio de solvabilité global de 8 %) rapportés aux actifs pondérés par le risque. Pour les assureurs, Solvabilité II impose un ratio de couverture du capital de solvabilité requis (SCR) supérieur à 100 %. L'insolvabilité d'une entreprise peut conduire à l'ouverture d'une procédure collective.

À retenir

• La solvabilité est la capacité à couvrir l'ensemble de ses dettes par ses actifs.
• Elle se distingue de la liquidité, qui concerne la capacité de paiement à court terme.
• Elle est encadrée par Bâle III pour les banques et Solvabilité II pour les assureurs.